MFE (Maximum Favorable Excursion)
Le MFE mesure le meilleur profit latent atteint par un trade avant sa clôture. Comparer MFE et gain réalisé révèle si l'on sort trop tôt ou laisse filer des profits.
Le MFE quantifie le profit maximum théorique qu'un trade aurait pu générer avant sa fermeture, servant de référence pour évaluer la qualité des décisions de sortie. Écart significatif entre MFE et résultat final indique souvent une gestion de position suboptimale ou une réaction émotionnelle face aux fluctuations de marché.
À retenir
- Calcul : différence entre le prix le plus favorable atteint et le prix d'entrée, avant clôture
- Comparaison MFE/Gain réel : révèle si les sorties anticipées laissent des gains sur table
- Outil d'amélioration : analyse les patterns de fermeture prématurée pour affiner la discipline
Analyser le MFE permet d'identifier les failles systémiques dans la sortie de position et d'optimiser l'équilibre entre sécurisation des gains et capitalisation des mouvements favorables.
Un MFE bien supérieur au gain encaissé signale des sorties prématurées.
Termes liés
Le MAE mesure la pire perte latente atteinte par un trade avant sa clôture. Analyser le MAE de ses gagnants aide à placer des stops ni trop serrés ni trop larges.
Le take-profit est un ordre qui clôture automatiquement une position gagnante à un objectif fixé, pour sécuriser le gain. Il fait pendant au stop-loss dans le plan de sortie.
Le scaling out consiste à clôturer une position par paliers pour sécuriser une partie des gains tout en laissant courir le reste. Compromis entre prise de profit et potentiel de tendance.
Va plus loin que la définition
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